Diffinnir llif arian fel cyfanswm yr arian parod a’r hyn sy’n cyfateb i arian parod y mae busnesau’n ei gynhyrchu a’i wario yn ystod cyfnod penodol o amser. Mae llif arian yn wahanol i elw oherwydd mae llif arian yn cyfeirio at yr arian sy'n dod i mewn ac allan o fusnes, tra bod elw yw'r arian y mae busnesau'n ei dderbyn ar ôl tynnu eu treuliau gweithredu o refeniw.
Mewn llif arian, cyfeirir at arian parod a dderbynnir fel mewnlifoedd, a chyfeirir at arian a wariwyd fel all-lif. Deellir gallu sefydliad i greu cymhellion i fuddsoddwyr fel ei allu i gynhyrchu positif llif arian neu gynyddu llif arian rhydd hirdymor neu lif arian rhydd, sef yr arian y mae sefydliad yn ei gynhyrchu o'i weithrediadau busnes anarferol ar ôl tynnu unrhyw arian y mae'n ei wario. ar wariant cyfalaf (CapEx).
Deall Llif Arian
Deellir llif arian fel symudiad arian i mewn ac allan o sefydliad. Gallwch feddwl am ddatganiad llif arian fel datganiad ariannol sy'n adrodd am ffynonellau a defnydd sefydliad o arian parod a chyfwerth ag arian parod dros amser.
Mae llif arian sefydliad fel arfer yn cael ei ddosbarthu fel llif arian o wahanol weithrediadau busnes, ariannu a buddsoddi. Defnyddir sawl dull i ddeall llif arian sefydliad, gan gynnwys cymhareb cwmpas gwasanaeth dyled, llif arian heb ei ddefnyddio, a llif arian rhydd. Mae cwmnïau'n derbyn arian parod o werthiannau fel refeniw neu incwm ac yn gwario'r arian parod ar gostau neu dreuliau cwmni amrywiol. Gall cwmnïau hefyd ennill incwm o fuddsoddiadau, llog, breindaliadau, cytundebau trwyddedu a gwerthu cynhyrchion ar gredyd, ac ati.
Mae asesu ansicrwydd, symiau ac amseriad llif arian, yn ogystal â lleoliadau eu mewnlifoedd ac all-lifau, yn un o brif amcanion adrodd ariannol. Mae llif arian yn hanfodol i asesu hylifedd, addasrwydd, a galluoedd ariannol cyffredinol sefydliad.
Mae llifoedd arian cadarnhaol yn awgrymu bod asedau hylifol cwmni yn cynyddu, gan ganiatáu iddo dalu am rwymedigaethau amrywiol, dychwelyd arian i fuddsoddwyr neu gyfranddalwyr, ail-fuddsoddi yn ei fusnes, talu treuliau, a chael byffer yn erbyn anawsterau ariannol yn y dyfodol.
Yn gyffredinol, mae llif arian cadarnhaol yn awgrymu bod mwy o arian yn llifo i mewn i'r cwmni nag sy'n mynd allan ohono, tra bod llif arian negyddol yn awgrymu bod mwy o arian yn gadael y cwmni nag i mewn iddo.
Mathau o Llif Arian
Mae'r tri chategori hyn hefyd yn boblogaidd fel y tri chategori llif arian.
1. Llif arian o weithrediadau (CFO)
Fe'i gelwir hefyd yn llif gweithredu, sy'n cyfeirio at lif arian sy'n uniongyrchol gysylltiedig â chynhyrchu a gwerthu cynnyrch o weithrediadau arferol. Mae llif arian o weithrediadau yn dangos a oes gan sefydliad ddigon o arian yn llifo i mewn i dalu biliau neu gostau gweithredu. Er mwyn i gwmni fod yn ariannol hyfyw dros y tymor hir, mae'n bwysig bod mewnlifau arian gweithredol yn fwy na'r all-lifau arian parod. Pennir CFO trwy gymryd arian parod a gynhyrchir o werthiannau ac yna tynnu costau gweithredu a dalwyd gydag arian parod am y cyfnod.
2. Llif arian o fuddsoddi (CFI)
Deellir hefyd fel llif arian buddsoddi ac mae'n cyfeirio at faint o arian a dderbyniwyd neu a wariwyd o wahanol fuddsoddiadau mewn cyfnod penodol. Mae'r gwahanol weithgareddau y mae'n eu cynnwys yn cynnwys prynu asedau ffisegol megis offer neu eiddo tiriog, buddsoddi mewn gwarantau, neu werthu asedau.
3. Llif arian o gyllid (CFF)
Mae hefyd yn boblogaidd fel llif arian ariannol ac yn cyfeirio at y llif arian net a ddefnyddir i ariannu sefydliad a'i gyfalaf. Mae ymarferion CFF yn rhoi cipolwg i fuddsoddwyr ar gryfder ariannol cwmni a pha mor dda y mae'n cael ei reoli strwythur cyfalaf cwmni.
Ynglŷn â llif arian
Gellir deall datganiad llif arian fel datganiad ariannol sy'n crynhoi'r symudiadau i mewn ac allan o CCE (arian parod a chyfwerth ag arian parod). Defnyddir CFS i asesu pa mor dda y mae busnes yn rheoli ei sefyllfa arian parod. Mae hefyd yn dangos pa mor dda y mae busnes yn cynhyrchu arian parod i dalu ei rwymedigaethau dyled ac ariannu ei gostau gweithredu.
Strwythur datganiad llif arian
Y tair cydran sy’n rhan o strwythur datganiad llif arian yw:
1. Arian parod o weithgareddau gweithredu
Mae'r gweithgareddau hyn yn cynnwys unrhyw ffynonellau a defnyddiau arian parod o ystod eang o weithrediadau busnes. Mae hefyd yn awgrymu faint o arian sy'n cael ei gynhyrchu o gynnyrch neu wasanaethau'r cwmni. Mae rhai mathau o weithgareddau gweithredu o'r fath yn cynnwys derbyniadau o werthu nwyddau a gwasanaethau, taliadau treth incwm, taliadau llog, taliadau prydles, taliadau i gyflenwyr nwyddau a gwasanaethau a ddefnyddir wrth gynhyrchu, taliadau cyflog i weithwyr, ac ati.
2. Arian parod o weithgareddau buddsoddi
Mae'r rhain yn cynnwys unrhyw ffynonellau a defnyddiau arian o fuddsoddiadau cwmni. Mae’r categori hwn yn cynnwys prynu neu werthu asedau neu fenthyciadau a wnaed i werthwyr neu a dderbyniwyd gan gwsmeriaid, neu unrhyw daliadau eraill sy’n ymwneud â chyfuniadau a chaffaeliadau.
3. Arian o weithgareddau ariannu
Mae'r rhain yn cynnwys ffynonellau arian gan fuddsoddwyr yn ogystal â banciau, yn ogystal â'r dull o ddosbarthu arian i fuddsoddwyr neu gyfranddalwyr. Maent hefyd yn cynnwys unrhyw elw neu ddifidendau, yn ogystal ag ad-dalu prif ddyled (benthyciadau) a estynnwyd gan y cwmni, taliad am adbrynu cyfranddaliadau, ac ati.
Sut mae'n cael ei gyfrifo?
Y ddau ddull a ddefnyddir i gyfrifo llif arian yw:
1. Dull llif arian uniongyrchol
Mae'n cynnwys yr holl daliadau arian parod a derbynebau, yn ogystal ag arian parod a dalwyd i gyflenwyr, arian parod a dderbyniwyd gan gwsmeriaid, ac arian parod a dalwyd mewn cyflogau. Mae hyn yn haws i sefydliadau llai sydd fel arfer yn dewis y dull arian parod o gyfrifo.
2. Dull llif arian anuniongyrchol
Yn y dull hwn, mae llif arian yn cael ei gyfrifo trwy addasu incwm net trwy adio neu dynnu gwahaniaethau sy'n deillio o gyfnewidiadau anariannol. Mae cyfnewidiadau anariannol yn ymddangos mewn newidiadau mewn asedau a rhwymedigaethau ar y fantolen o un cyfnod i'r llall. O ganlyniad, bydd y cyfrifydd yn gwahaniaethu rhwng unrhyw ychwanegiadau a gostyngiadau yn y cyfrifon asedau a rhwymedigaethau y mae'n rhaid eu hychwanegu at y data incwm net neu eu tynnu oddi wrthynt er mwyn cydnabod yr union lif arian, boed yn dod i mewn neu'n mynd allan.
Llif arian yn erbyn elw
Deellir llif arian fel yr arian sy’n dod i mewn a/neu’n mynd allan o fusnes, tra bod elw yn cael ei ddefnyddio’n benodol i fesur llwyddiant ariannol cwmni drwy fesur faint busnes arian yn ennill yn gyffredinol. Elw yw’r arian sy’n weddill ar ôl i gwmni dalu ei holl rwymedigaethau. Gallwch hefyd ddiffinio elw fel y swm sy'n weddill ar ôl tynnu treuliau cwmni o'i incwm.
Sut i ddadansoddi llif arian?
Mae datganiadau llif arian a datganiadau ariannol eraill yn helpu arbenigwyr a buddsoddwyr i ddefnyddio amrywiol fetrigau a chymarebau a ddefnyddir i wneud penderfyniadau a chynigion gwell. Edrychwn ar y dangosyddion hyn.
1. Cymhareb Cwmpas Gwasanaeth Dyled (DSCR)
I wirio a all cwmni dalu ei rwymedigaethau presennol gyda'r arian parod neu'r hyn sy'n cyfateb i arian parod y mae'n ei gynhyrchu trwy weithrediadau busnes arferol y cwmni, mae arbenigwyr yn dadansoddi'r gymhareb DSCR neu wasanaeth dyled.
2. Llif arian am ddim (FCF)
Mae FCF yn cael ei brofi i ddeall gwir broffidioldeb busnes. Mae hwn yn fesur gwirioneddol werthfawr o berfformiad ariannol, ac mae’n stori well nag incwm net oherwydd mae’n dangos faint o arian parod sydd gan gwmni ar ôl i ehangu ei fusnes neu ddarparu enillion i fuddsoddwyr neu gyfranddalwyr ar ôl talu difidendau, adbrynu cyfranddaliadau, neu dalu dyled. . .
Llif Rhad ac Am Ddim = Llif Arian Gweithredol - CapitalEx
3. Llif Arian Rhydd Heb Gyfyngiad (UFCF)
Gellir ei ddefnyddio i fesur y llif arian rhydd gros a gynhyrchir gan gwmni. Gallwch feddwl amdano fel llif arian y cwmni heb gynnwys taliadau llog, ac mae'n dangos faint o arian parod sydd ar gael i'r cwmni cyn ystyried rhwymedigaethau arian parod.
Defnydd o adroddiadau llif arian
Defnyddir llif arian at wahanol ddibenion yn rheoli busnes, yn ogystal â chynnal dadansoddiad ariannol. Mewn gwirionedd, mae'n un o'r prif ddangosyddion ym mhob gweithgaredd cyfrifyddu ac ariannol. Y mesurau ariannol a dderbynnir fwyaf sy'n helpu i bennu llif arian yw:
- Gwerth presennol net
- Cyfradd adennill fewnol
- Hylifedd
- Llif arian
- Llif Arian fesul Cyfran (CFPS)
- Cymhareb P/CF
- Cyfradd trosi arian parod
- Bwlch ariannu
- Taliadau difidend
- Costau cyfalaf, etc.
Casgliad!
Pob peth a ystyrir, gellir deall llif arian fel y cynnydd neu leihad yn y swm o arian sydd gan sefydliad, busnes, neu berson. Mewn dadansoddiad datganiad ariannol neu ddatganiad incwm, pan fo arian parod a dderbynnir yn fwy nag all-lif arian parod, mae'n llif arian cadarnhaol, ond pan fydd arian parod a dderbynnir yn llai nag all-lif arian parod, bydd yn llif arian negyddol. Defnyddir llif arian i ddangos faint o arian (arian parod) sy'n cael ei gynhyrchu neu ei ddefnyddio gan fusnes mewn cyfnod penodol o amser. Mae'n sôn am y balans arian parod sef y swm o arian wrth law ac felly mae'n cynnwys manylion y symiau derbyniadwy a'r symiau taladwy wrth ddadansoddi llif arian a phennu ffigur elw net cwmni.
Gadewch sylw