Is éard atá i maoiniú eatramhach, ar a dtugtar maoiniú eatramhach freisin, maoiniú sealadach a chuirtear ar fáil d’eagraíocht nó do thionscadal chun freastal ar a riachtanais airgeadais ar feadh tréimhse sonraithe ama. Is réiteach sealadach é seo a úsáidtear go hiondúil go dtí go mbíonn foinse mhór maoinithe faighte nó go mbíonn céim áirithe den tionscadal curtha i gcrích.
Príomh-shaintréithe an mhaoinithe droichid:
- Sealadach: Cuirtear maoiniú droichid ar fáil ar feadh tréimhse teoranta ama, go minic sula bhfaigheann an tionscadal maoiniú cobhsaí, fadtéarmach.
- Cuspóir: Is é an príomhchuspóir atá le maoiniú droichid ná leanúnachas oibríochtaí a áirithiú nó críoch a chur le céim shonrach de thionscadal go dtí go mbeidh foinse maoinithe níos inbhuanaithe ar fáil.
- Foinsí: Is féidir le foinsí éagsúla mar infheisteoirí, iasachtóirí nó fiú cistí dílse na cuideachta maoiniú droichid a sholáthar.
- Samplaí d’úsáid: D’fhéadfadh go n-áireofaí leis sin maoiniú a dhéanamh ar thionscadal tógála, seoladh táirge nua, tionscadal, nó riachtanais shealadacha eile a dteastaíonn cistí breise uathu.
Soláthraíonn maoiniú droichead eagraíocht nó tionscadal an deis leanúint lena ghníomhaíochtaí go dtí go réitítear na saincheisteanna a bhaineann le maoiniú bunúsach nó go gcríochnófar céim shonrach oibre.
Cad is maoiniú droichead ann?
Sainmhíniú: Sainmhínítear maoiniú droichid mar mhodh maoinithe a sholáthraítear ar feadh tréimhse ghearr go dtí go bhfaighidh cuideachta maoiniú buan. Cuidíonn sé seo leis an gcuideachta iasachtaí gearrthéarmacha a fháil chun freastal ar riachtanais ghnó láithreacha. Beir leat Ceannaítear iasacht chun riachtanais chaipitil oibre gnólachta a chomhlíonadh. Tá costais arda maoinithe nó rátaí úis ag baint le hiasachtaí den sórt sin agus meastar go bhfuil siad costasach, ach tá siad amhlaidh mar gheall ar na rioscaí atá i gceist.
Úsáidtear modhanna maoinithe den sórt sin chun srianta ama a shárú nuair a bhíonn gnólacht ag tabhairt aghaidh ar ghanntanas airgid agus an gnó ar tí insileadh caipitil a fháil trí bhuanmhaoiniú. Úsáidtear é le haghaidh iasachtaí, arna maoiniú de ghnáth ag bainc infheistíochta, chun cabhrú le fiontar nua-bhunaithe a bhfuil foinsí gearrthéarmacha maoinithe aige go dtí go socrófar a bhfoinse buan maoinithe. D’ainneoin an droichid seo, féadfar maoiniú a úsáid le haghaidh tairiscintí poiblí tosaigh nó d’fhéadfadh go mbeadh maoiniú eagraíochta i gceist trí scaireanna a mhalartú le haghaidh cothromais in ionad fiachais.
Cuireann maoiniú droichid rátaí úis an-ard ar fáil go gearrthéarmach agus iasacht á tógáil amach. Éilíonn babhtáil stoic ar chothromas leas i gcuideachta nó in aonán a thabhairt suas mar mhalairt ar mhaoiniú. I maoiniú droichead an IPO, úsáideann cuideachtaí a théann go poiblí an maoiniú. Anseo, clúdaíonn an maoiniú costas an IPO agus íoctar amach é nuair a théann an chuideachta go poiblí.
Conas a oibríonn iasacht droichid?
Mar a thugann an t-ainm le tuiscint, úsáidtear maoiniú droichid chun cuideachta, fiontar nó eagraíocht ar bith eile a mhaoiniú idirlinne nuair a bhíonn airgead ag an gcuideachta ag am áirithe agus ag súil le insileadh cistí níos déanaí. Is gnách go n-úsáideann cuideachtaí an cineál seo maoinithe chun a gcuid riachtanas maoinithe gearrthéarmach a chomhlíonadh. Is féidir maoiniú droichid a sholáthar ar bhealaí éagsúla. Braitheann an rogha a bhfuil cuideachta ag brath ar an rogha atá ar fáil dóibh agus cad is fearr a oireann dóibh. Beidh níos mó deiseanna ag cuideachta a bhfuil dea-cháil agus seasamh láidir aici ná mar a bheidh ag cuideachtaí a bhfuil gnólachtaí nuabhunaithe acu nó ag na heagraíochtaí sin atá ag fulaingt caillteanas suntasach cheana féin. Féadfaidh maoiniú droichead IPO agus caipiteal fiachais a bheith san áireamh sa rogha maoinithe droichid.
Gnéithe de mhaoiniú droichead
Seo thíos roinnt gnéithe de mhaoiniú droichid.
1. Fócas gearrthéarmach
Tá na hiasachtaí seo dírithe ar thréimhse ghearr, is é sin, bliain nó níos lú. Is é an príomhchuspóir atá le maoiniú droichid ná cúnamh airgeadais a éascú chun freastal ar riachtanais airgeadais ghearrthéarmacha. Mar shampla, déarfaimis gur mian le céimí a ghnó nó a fhiontar féin a thosú. Sa chás seo, beidh cistí de dhíth air/uirthi chun freastal ar a riachtanais caipiteal oibre agus chun riachtanais tosaigh an ghnó a eagrú. Is féidir leis na riachtanais ghearrthéarmacha seo a chomhlíonadh trí iarratas a dhéanamh ar iasacht idirlinne.
2. Costais arda úis
Toisc go bhfuil siad dírithe ar ghearrthéarmach agus go bhfuil tréimhse aisíocaíochta níos giorra acu, tá ráta úis níos airde acu mar go gcuireann siad sreabhadh airgid tapa ar fáil in am an ghátair, rud a fhágann costais arda úis.
3. Éilíonn comhthaobhacht
Bíonn comhthaobhacht ag teastáil ó iasachtóirí airgeadais idirlinne toisc, mar gheall ar rátaí arda úis, go bhfuil riosca mainneachtana ag an iasachtaí, agus b’fhéidir nach mbeadh sé in ann a chuid aisíocaíochtaí a dhéanamh. Tá gá le comhthaobhacht i mbeagnach gach cás. Bíonn tionchar díreach ag comhthaobhacht ar mhéid na hiasachta atá an t-iasachtóir sásta a sholáthar.
4. Modhanna íocaíochta eile
Éascaíonn siad aisíocaíocht iasachta roimh nó tar éis foinse bhuan maoinithe a bheith faighte. Má aisíocann an chuideachta an méid roimhe sin, cruthaíonn sé próifíl creidmheasa maith leis an iasachtóir.
Cineálacha maoiniú droichid
1. Maoiniú Droichead Fiach
Is é an chéad chineál maoiniú droichead fiachais, a bhaineann le maoiniú trí iasachtaí gearrthéarmacha nó iasachtaí droichead. Mar a luadh, is iasachtaí gearrthéarmacha iad iasachtaí idirlinne le rátaí arda úis. Dá bhrí sin, ba cheart do chuideachta atá ag lorg iasachta idirlinne a bheith an-chúramach sula ndéanann tú iarratas ar cheann amháin. Is féidir fadhbanna airgeadais eile a bheith mar thoradh ar na rátaí arda úis ar na hiasachtaí seo. Dá bhrí sin, níor cheart do chuideachta le láimhdeachas mór agus dea-cháil ar an margadh ach iarratas a dhéanamh ar iasachtaí droichead. Tá an cineál seo iasachta oiriúnach do na cuideachtaí sin atá ceadaithe cheana féin le haghaidh iasachtaí ón mbanc de $500,00, ach déantar an iasacht seo a bhriseadh síos ina dtráinsí. Ós rud é go bhfuiltear ag súil leis an gcéad tráinse i sé mhí, is féidir leis an gcuideachta iasacht droichid a fháil. Is féidir leis an iasacht ghearrthéarmach sé mhí seo cabhrú leis an gcuideachta maireachtáil go dtí go bhfaighidh sé an chéad tráinse.
2. Maoiniú cothromais droichead
De ghnáth is fearr le cuideachtaí nach bhfuil ag iarraidh iasachtaí droichead ard-úis a fháil amach maoiniú cothromais droichead. Sa chás seo, tá Maoiniú Droichead Cothromais rogha mhaith, a thairgeann maoiniú droichead do chuideachtaí mar mhalairt ar chaipiteal fiontair a ngnólachta. Cineál maoinithe droichead a úsáidtear i mar rogha do chuideachtaí a bhfuil caipiteal fiontair maith acu freastal ar a gcuid riachtanais maoinithe. Leis an gcineál seo caipiteal fiontair, is féidir le cuideachta a roghnú go mbeadh rannpháirtíocht chothromais ón ngnólacht caipitil fiontair mar mhalairt ar mhaoiniú ar feadh tréimhse ó chúpla mí go bliain. Féachfaidh an gnólacht caipitil fiontair air mar mhargadh má chreideann siad go ndéanfaidh an chuideachta brabús agus go dtiocfaidh méadú ar luach geall na cuideachta.
3. Maoiniú droichead IPO
Is é maoiniú droichead baincéireachta infheistíochta an modh a úsáideann formhór na gcuideachtaí chun a n-IPO a mhaoiniú. Is maoiniú gearrthéarmach é an cineál maoinithe seo agus tá sé deartha chun na costais a bhaineann leis an IPO a chlúdach. Nuair a bhíonn an IPO críochnaithe, úsáidtear na nótaí a fhaightear ón éarlais chun na hoibleagáidí iasachta a aisíoc. Is gnách go soláthraíonn banc infheistíochta na cistí seo a fhrithgheallann an tsaincheist nua. Chun é a íoc, ní mór don chuideachta maoinithe droichid roinnt scaireanna a sholáthar do na frithgheallaithe ar lascaine ar an bpraghas eisiúna, rud a chothromaíonn an iasacht.
4. Maoiniú droichead dúnta
Áirithítear leis an gcineál seo maoinithe droichid go gcomhaontófar an tréimhse ina gcuirtear na seirbhísí iasachta ar fáil idir an t-iasachtóir agus an leantóir tar éis comhaontú an dá cheann. Tá sé mar aidhm ag an gcineál seo maoinithe droichid seachadadh tráthúil seirbhísí a chinntiú. Ina theannta sin, tá maoiniú droichid den sórt sin faoi cheangal ag conradh dlíthiúil idir an dá pháirtí.
5. Maoiniú droichead oscailte
Le maoiniú droichead oscailte, ní chuirtear seirbhísiú iasachta ar fáil. Ós rud é nach bhfuil an t-am seirbhíse le haghaidh iasachtaí den sórt sin socraithe, ní féidir leis an scéim seo seirbhísiú tráthúil na hiasachta a ráthú. Ní éilíonn an cineál seo maoinithe droichid aon chonradh dlíthiúil idir an dá pháirtí.
6. An chéad agus an dara maoiniú droichead
Sa chineál seo de mhaoiniú droichid, éilíonn an t-iasachtóir an chéad íocaíocht nó an dara híocaíocht ón duine atá á shealbhú mar mhalairt ar an iasacht. Má éilíonn an creidiúnaí an chéad íocaíocht, beidh an chéad cheart aige chun na brabúis a dhéanann an cliant atá dlite di. Má iarrann an t-iasachtóir an dara lian, beidh an dara ceart aige chun an lian má mhainníonn an gnóthas.
Samplaí de mhaoiniú droichid
Má tá do ghnó i bhféimheacht thromchúiseach faoi láthair, cuireadh deiseanna nua gnó i láthair dó. Teastaíonn US$600 chun tionscadal gnó nua a thionscnamh. Sa chás seo, féadfaidh an chuideachta dul chuig maoiniú droichead.
Ligean le rá go bhfuil do ghnó poiblí. Mar sin féin, tá an tairiscint phoiblí tosaigh míonna ar shiúl agus tá cistí breise ag teastáil ón ngnó chun a chuid oibríochtaí a choinneáil. Sa chás seo, tugtar tosaíocht do mhaoiniú eatramhach.
Buntáistí a bhaineann le hiasacht droichid
Ceann de na príomhbhuntáistí Is é an rud is fearr faoi ná go ndéantar na hiasachtaí seo a phróiseáil go tapa agus láithreach. Le haghaidh ceantanna agus riachtanais phráinneacha gnó, cabhraíonn siad le maoiniú tapa. Tá sé seo tairbheach d'iasachtaithe mar bíonn sé éasca dóibh a gcuid a bhainistiú timthriallta íocaíochta. Is é an chuid is fearr faoi iasachtaí idirlinne ná go bhfuil na téarmaí agus na coinníollacha a bhaineann leis an bpróiseas faoi réir solúbthachta na n-iasachtóirí. Cuidíonn siad freisin le do phróifíl chreidmheasa a fheabhsú má tá droch-phróifíl chreidmheasa agat.
Míbhuntáistí a bhaineann le hiasacht droichid
Tá siad beagán costasach i gcomparáid le hiasachtaí agus scéimeanna eile mar go bhfuil ráta ard úis acu. Tá riosca ard mainneachtana ag an iasachtaí freisin toisc go bhfuil an ráta úis ar na hiasachtaí droichead seo ard go leor. Tá sé tugtha faoi deara freisin go mbíonn claonadh ag iasachtóirí táillí arda a ghearradh má dhéantar íocaíocht déanach. Má chailleann an t-iasachtaí an dáta íocaíochta ar gach iasacht atá fós le híoc, leanann an t-iarmhéid ag carnadh mar aon leis an ráta úis reatha. D'fhéadfadh sé nach mbeadh an t-iasachtaí in ann iasachtaí den sórt sin a fhágáil mar ní fhéadfaidh sé iasachtaí a fháil ó iasachtóirí traidisiúnta eile mar gheall ar dhroch-cháil ar an margadh.
Srianta airgeadais idirlinne
Más mian leat airgead a fháil ar iasacht trí mhaoiniú idirlinne, níor cheart go mbeadh droch-stair chreidmheasa agat mar go bhféadfadh sé seo cosc a chur ort rochtain a fháil ar iasachtaí idirlinne. I gcás go bhfuil droch-phróifíl creidmheasa agat, iarrfaidh an t-iasachtóir comhthaobhacht chun a gcuid iasachtaí a fháil ó iasachtaithe. Le linn tionscnaimh agus bailiúcháin, féadfaidh an t-iasachtóir táillí arda a ghearradh ar iasachtaithe freisin. Ba iad seo cuid de na teorainneacha a bhaineann le maoiniú idirlinne ar cheart duit a choinneáil i gcuimhne sula roghnaíonn tú é.
Conclúid!
Is gnách go mbíonn iasachtaí droichid gearrthéarmach agus de ghnáth bíonn fráma ama idir 3 seachtaine agus 12 mhí acu. Úsáidtear iad chun ceanglais ghnó gearrthéarmacha a shárú. In ionad iasachtaí traidisiúnta, úsáidtear iasachtaí droichid chun riachtanais chaipitil oibre gnóthas a mhaoiniú nó chun aon sócmhainní inláimhsithe a fháil. Úsáidtear é freisin chun críocha IPO chomh maith le margaí maithe a mhaoiniú. Cabhróidh sé seo le hiasachtaithe gan a bheith caillte ar aon margaí brabúsacha. Féadfaidh sé ligean duit freisin íocaíocht síos 20% a chur síos, rud a thuigtear mar “iasacht coimeádáin,” ar cineál iasachta droichid é a úsáidtear go hiondúil chun PMI nó árachas morgáiste príobháideach a sheachaint.
Leave a comment