Vahefinantseerimine, tuntud ka kui vahefinantseerimine, on ajutine rahastamine, mida antakse organisatsioonile või projektile tema finantsvajaduste rahuldamiseks kindlaksmääratud aja jooksul. See on ajutine lahendus, mida tavaliselt kasutatakse seni, kuni on tagatud suur rahastamisallikas või projekti teatud etapp on lõppenud.
Sildfinantseerimise peamised omadused:
- Ajutine: Sildrahastamist pakutakse piiratud aja jooksul, sageli enne, kui projekt saab stabiilse ja pikaajalise rahastamise.
- Eesmärk: Sildfinantseerimise põhieesmärk on tagada tegevuse järjepidevus või projekti konkreetse etapi lõpetamine kuni jätkusuutlikuma rahastamisallika saamiseni.
- Allikad: Sildfinantseerimist saab pakkuda erinevatest allikatest, nagu investorid, laenuandjad või isegi ettevõtte omavahendid.
- Näited kasutamise kohta: See võib hõlmata ehitusprojekti, uue toote lansseerimise, projekti rahastamist või muid ajutisi vajadusi, mis nõuavad lisaraha.
Sildfinantseerimine annab organisatsioon või projekt võimalust jätkata tegevust kuni baasfinantseerimise küsimuste lahendamise või konkreetse tööetapi lõppemiseni.
Mis on sildfinantseerimine?
Definitsioon: Sildfinantseerimine on finantseerimisviis, mida pakutakse lühikeseks perioodiks, kuni ettevõte saab püsiva finantseeringu. See aitab ettevõttel saada lühiajalisi laene, et rahuldada koheseid ärivajadusi. Bringi laenu ostetakse ettevõtte käibekapitali vajaduste rahuldamiseks. Sellistel laenudel on kõrged finantseerimiskulud või intressimäärad ning neid peetakse kalliks, kuid need on seda kaasnevate riskide tõttu.
Selliseid rahastamismeetodeid kasutatakse ajapiirangute ületamiseks, kui ettevõttel on rahapuudus ja ettevõte hakkab saama püsiva rahastamise kaudu kapitali juurdevoolu. Seda kasutatakse laenude jaoks, mida tavaliselt rahastavad investeerimispangad, et aidata vastloodud ettevõtet lühiajaliste finantseerimisallikatega kuni püsiva finantseerimisallika leidmiseni. Sellest sillast hoolimata võib rahastamist kasutada esmaste avalike pakkumiste jaoks või see võib hõlmata organisatsiooni rahastamist, vahetades võla asemel aktsiaid omakapitali vastu.
Sildfinantseerimine pakub laenu võtmisel väga kõrgeid intressimäärasid lühikese tähtajaga. Aktsiate vahetamine aktsiate vastu nõuab osalusest loobumist ettevõttes või üksuses vastutasuks rahastamise eest. IPO sildfinantseerimisel kasutavad finantseerimist ettevõtted, mis lähevad börsile. Siin katab rahastamine IPO kulud ja see makstakse välja, kui ettevõte läheb börsile.
Kuidas sildlaen töötab?
Nagu nimigi ütleb, kasutatakse sildfinantseerimist ettevõtte, ettevõtte või muu organisatsiooni sildfinantseerimiseks, kui ettevõttel saab teatud ajahetkel raha otsa ja ta loodab saada hiljem raha juurde. Ettevõtted kasutavad seda tüüpi rahastamist tavaliselt oma lühiajaliste rahastamisvajaduste rahuldamiseks. Sildfinantseerimist saab pakkuda mitmel viisil. Valik, millele ettevõte tugineb, sõltub sellest, milline valik neile on saadaval ja mis neile kõige paremini sobib. Hea maine ja tugeva positsiooniga ettevõttel on rohkem võimalusi kui äsja asutatud ettevõtetel või organisatsioonidel, mis kannavad juba olulist kahju. Sildfinantseerimise võimalus võib hõlmata IPO sildfinantseerimist ja laenukapitali.
Sildfinantseerimise tunnused
Allpool on mõned sildfinantseerimise funktsioonid.
1. Lühiajaline keskendumine
Need laenud on suunatud lühikeseks perioodiks, st aastaks või vähemaks. Sildfinantseerimise peamine eesmärk on finantsabi andmine lühiajaliste finantsvajaduste rahuldamiseks. Oletame näiteks, et koolilõpetaja soovib alustada oma ettevõtet või ettevõtmist. Sel juhul vajab ta vahendeid oma käibekapitalivajaduse rahuldamiseks ja ettevõtte esialgsete nõuete korraldamiseks. Ta saab need lühiajalised vajadused rahuldada, kui taotleb üleminekulaenu.
2. Kõrged intressikulud
Kuna need on orienteeritud lühiajalisele ja lühema tagasimakseperioodiga, on neil kõrgem intressimäär, kuna need tagavad vajaduse korral kiire rahavoo, mille tulemuseks on kõrged intressikulud.
3. Nõuab tagatist
Sildfinantslaenuandjad nõuavad tagatist, sest kõrgete intressimäärade tõttu on oht, et laenuvõtja ei suuda oma tagasimakseid tasuda. Peaaegu kõigil juhtudel on vaja tagatist. Tagatis mõjutab otseselt laenusummat, mida laenuandja on nõus andma.
4. Alternatiivsed makseviisid
Need hõlbustavad laenu tagasimaksmist kas enne või pärast tegeliku püsiva rahastamisallika tagamist. Kui ettevõte maksab summa enne seda tagasi, loob see laenuandjaga hea krediidiprofiili.
Sildfinantseerimise liigid
1. Võlgade sildfinantseerimine
Esimene liik on võla sildfinantseerimine, mis hõlmab finantseerimist lühiajaliste laenude või sildlaenude kaudu. Nagu mainitud, on sildlaenud lühiajalised kõrge intressimääraga laenud. Seetõttu peaks üleminekulaenu otsiv ettevõte olema enne selle taotlemist väga ettevaatlik. Nende laenude kõrged intressimäärad võivad kaasa tuua muid finantsprobleeme. Seetõttu peaks suure käibega ja turul hea mainega ettevõte taotlema vaid sildlaenu. Seda tüüpi laen sobib neile ettevõtetele, kes on juba saanud pangast laenu 500,00 dollari ulatuses, kuid see laen on jagatud osadeks. Kuna esimest osa on oodata kuue kuu pärast, saab ettevõte võtta sildlaenu. See lühiajaline kuuekuuline laen võib aidata ettevõttel ellu jääda kuni esimese osamakse saamiseni.
2. Sildkapitalifinantseerimine
Sildkapitalifinantseerimist eelistavad tavaliselt ettevõtted, kes ei soovi võtta kõrge intressiga sildlaene. Sel juhul on Equity Bridge Financing hea variant, mis pakub ettevõtetele sildfinantseerimist vastutasuks oma ettevõtte riskikapitali eest. aastal kasutatud sildfinantseerimise tüüp kui võimalus hea riskikapitaliga ettevõtetele oma rahastamisvajadused. Seda tüüpi riskikapitali puhul saab ettevõte valida, kas riskikapitaliettevõtte osalus aktsiakapitalis vastutasuks mõnest kuust kuni aastani ulatuva rahastamise eest. Riskikapitalifirma näeb seda tehinguna, kui nad usuvad, et ettevõte teenib kasumit ja ettevõtte osaluse väärtus tõuseb.
3. IPO sildfinantseerimine
Investeerimispanganduse sildfinantseerimine on meetod, mida enamik ettevõtteid kasutab oma IPO rahastamiseks. Seda tüüpi rahastamine on lühiajaline ja mõeldud IPOga seotud kulude katmiseks. Kui IPO on lõppenud, kasutatakse hoiuselt laekunud võlakirju laenukohustuste tagasimaksmiseks. Neid vahendeid pakub tavaliselt investeerimispank, kes tagab uue emissiooni. Tasumiseks peab sildfinantseerimisfirma tagama emissioonihinnast allahindlusega emissioonilepingu sõlmijatele hulga aktsiaid, mis võrdsustab laenu.
4. Suletud sildfinantseerimine
Seda tüüpi sildfinantseerimine tagab, et laenuteenuse osutamise periood lepitakse laenuandja ja järgija vahel kokku pärast mõlemapoolset kokkulepet. Seda tüüpi sildfinantseerimise eesmärk on tagada teenuste õigeaegne osutamine. Lisaks on selline sildfinantseerimine seotud kahe poole vahelise juriidilise lepinguga.
5. Avatud sildfinantseerimine
Avatud sildfinantseerimisega laenuteenindust ei pakuta. Kuna selliste laenude teenindamise aeg ei ole fikseeritud, ei saa see skeem tagada laenu õigeaegset teenindamist. Seda tüüpi sildfinantseerimine ei nõua kahe poole vahelist juriidilist lepingut.
6. Esimene ja teine sildfinantseerimine
Seda tüüpi sildfinantseerimise puhul nõuab laenuandja kas esimest või teist makset isikult, keda hoitakse, vastutasuks laenu eest. Kui võlausaldaja nõuab esimest makset, on tal esmaõigus kliendi sellest tulenevale kasumile. Kui laenuandja taotleb teist pandiõigust, on tal teine pandiõigus, kui ettevõte ei täida oma kohustusi.
Sildfinantseerimise näited
Kui teie ettevõte on praegu tõsises pankrotis, on talle pakutud uusi ärivõimalusi. Uue äriprojekti algatamiseks on vaja 600 000 USA dollarit. Sel juhul võib ettevõte pöörduda sildfinantseerimise poole.
Oletame, et teie ettevõte läheb börsile. Esmane avalik pakkumine on aga kuude kaugusel ja äri vajab tegevuse jätkamiseks lisaraha. Sel juhul eelistatakse vahefinantseerimist.
Sildlaenu eelised
Üks peamised eelised Parim asi selle juures on see, et need laenud töödeldakse kiiresti ja koheselt. Oksjonite ja kiireloomuliste ärivajaduste korral aitavad need kiiret rahastamist. See on laenuvõtjatele kasulik, kuna neil on lihtne oma olukorda hallata maksetsüklid. Parim osa sildlaenude andmisel on see, et protsessiga seotud tingimused sõltuvad laenuandjate paindlikkusest. Samuti aitavad need parandada teie krediidiprofiili, kui teil on halb krediidiprofiil.
Sildlaenu miinused
Need on teiste laenude ja skeemidega võrreldes veidi kallid, kuna neil on kõrge intressimäär. Samuti on laenuvõtjal suur maksejõuetuse risk, kuna nende sildlaenude intressimäär on üsna kõrge. Samuti on täheldatud, et laenuandjad kipuvad nõudma kõrgeid tasusid, kui makse hilineb. Kui laenuvõtja jätab iga tasumata laenu maksekuupäeva vahele, koguneb jääk koos olemasoleva intressimääraga edasi. Laenuvõtjal ei pruugi olla võimalik sellistest laenudest väljuda, kuna ta ei pruugi saada laenu teistelt traditsioonilistelt laenuandjatelt kehva maine tõttu turul.
Finantspiirangute ületamine
Kui soovite laenata raha sildfinantseerimise kaudu, ei tohi teil olla halb krediidiajalugu, kuna see võib takistada teil saada vahetuslaenu. Kui teil on halb krediidiprofiil, küsib laenuandja tagatist, et tagada oma laenud laenuvõtjatelt. Algatamisel ja sissenõudmisel võib laenuandja nõuda laenuvõtjatelt lisaks kõrgeid tasusid. Need olid mõned sildfinantseerimise piirangud, mida peaksite enne selle kasuks otsustamist meeles pidama.
Järeldus!
Sildlaenud on tavaliselt lühiajalised ja nende tähtaeg on tavaliselt 3 nädalat kuni 12 kuud. Neid kasutatakse lühiajaliste ärivajaduste ületamiseks. Traditsiooniliste laenude asemel kasutatakse sildlaene ettevõtte käibekapitalivajaduste rahastamiseks või materiaalse vara soetamiseks. Seda kasutatakse ka IPO eesmärkidel koos heade tehingute rahastamisega. See aitab laenuvõtjatel mitte ühtegi tulusat tehingut ilma jätta. Samuti võib see võimaldada teil teha 20% sissemakse, mida mõistetakse kui konteinerlaenu, mis on sildlaen, mida tavaliselt kasutatakse PMI või erahüpoteeklaenu kindlustuse vältimiseks.
Jäta kommentaar